货币市场日报：9 月 2 日

新华财经北京 9 月 2 日电（王春霞）人民银行 2 日开展了 2557 亿元 7 天期逆回购操作，投标量与中标量均为 2557 亿元，操作利率为 1.40%。当日有 4058 亿元 7 天期逆回购到期，当日实现净回笼 1501 亿元。

上海银行间同业拆放利率（Shibor）短期品种基本维持原地踏步，7 天品种涨跌互现。具体来看，隔夜 Shibor 下跌 0.10BP，报 1.3140%；7 天 Shibor 下跌 0.70BP，报 1.4310%；14 天 Shibor 上涨 1.10BP，报 1.4950%。

上海银行间同业拆放利率（9 月 2 日）

来源：全国银行间同业拆借中心

银行间质押式回购市场方面，7D 品种涨跌互现，R007 与 R014 延续上一交易日，没有出现倒挂。具体看，DR001、R001 加权平均利率上行 0.2BP、下行 0.20BP，报 1.3141%、1.3548%，成交额分别减少 1 亿元、1870 亿元；DR007、R007 加权平均利率分别下行 0.8BP、0.4BP，报 1.4375%、1.4619%，成交额分别增加 196 亿元、1884 亿元；DR014、R014 加权平均利率分别上行 0.3BP、下行 1.0BP，报 1.4926%、1.4945%，成交额分别增加 19 亿元、减少 18 亿元。

货币市场利率（9 月 2 日）

来源：全国银行间同业拆借中心

据上海国际货币经纪公司交易员消息，2 日资金面全天呈现均衡偏松态势。早盘资金面呈偏宽松态势，隔夜押利率成交至加权+5bp 附近，质押非利率债隔夜成交定价 1.45% 附近，7 天期限成交在定价 1.47% 附近，14 天期限供给在 1.50% 附近。公开市场操作后，资金成交利率波动不大，隔夜资金成交至 1.45% 附近，7 天成交至 1.45% 附近。靠近中午，资金面维持均衡偏松态势。午后开盘资金面继续保持平稳，隔夜押利率成交至 1.37% 附近，押存单成交至 1.40%-1.42% 区间。三点过后，资金成交价格波动不大。临近尾盘，资金面维持均衡偏宽松态势，收盘前隔夜押利率成交至 1.32%-1.35% 区间，押存单成交至 1.38%-1.40% 区间。

同业存单方面，上海国际货币经纪交易员表示，截至下午 5 点 30 分，9 月 2 日同业存单发行 72 只，实际发行量 1193.6 亿元。

一级存单方面，除 1M 期限带休外，其余期限均为工作日到期。2 日存单一级整体交投情绪较昨日有所回暖。二级存单方面，情绪整体维持清淡。其中 1M 国股日终收在 1.54% 附近，较昨日上行约 2bp；3M 国股受一级提价影响日终收在 1.5475% 附近，较昨日上行约 0.75bp；6M 国股日终收在 1.62% 附近，较昨日上行约 0.5bp；9M 国股大行日终收在 1.655%，与昨日基本持平；1Y 大行日终收在 1.655% 附近，国股收在 1.6575% 附近，较昨日收盘下行约 0.25bp。1Y 与 9M 相差 0.25bp，较昨日变窄 0.5bp；9M 与 6M 相差 3.5bp，较昨日变窄 0.5bp；6M 与 3M 相差 7.25bp，较昨日变窄 0.25bp；3M 和 1M 相差 0.75bp，较昨日收窄 1.25bp。1Y-1M 曲线利差为 11.75bp，较昨日收窄 2.25bp。1Y-3M 曲线利差为 11bp，较昨日收窄 1bp。